Thị trường tiền điện tử năm 2022 chứng kiến sự sụp đổ của hàng loạt sàn giao dịch tập trung (CEX) như FTX và Celsius, khiến nhiều nhà giao dịch lo ngại về các sàn tập trung. Xu hướng dịch chuyển sang các giao thức phái sinh phi tập trung (DEX) ngày càng rõ nét. Các giao thức như GMX và Gains Network đã đạt được khối lượng giao dịch và thu nhập từ phí khổng lồ, cho thấy nhu cầu ngày càng tăng đối với các sản phẩm giao dịch phái sinh on-chain. Hãy cùng Web tiền ảo tiếp tục phân tích dưới đây.
Tuy nhiên, với sự xuất hiện của vô số giao thức DEX, người dùng lại đối mặt với bài toán lựa chọn. Giao diện phức tạp, phí giao dịch cao, thanh khoản phân mảnh trên nhiều chuỗi là những rào cản khiến người dùng e ngại. Giải pháp cho vấn đề này chính là một bộ tổng hợp giao dịch phái sinh on-chain, tương tự như những gì DefiLlama, 1inch hay Matcha đã làm cho thị trường DeFi.
MUX Protocol ra đời để đáp ứng nhu cầu đó. Đây là một nền tảng giao dịch phái sinh phi tập trung, hỗ trợ đòn bẩy lên đến 100 lần và loại bỏ rủi ro đối tác. Với cơ chế tương tự như GMX, MUX Protocol nổi bật nhờ hai tính năng độc đáo là thanh khoản đa chuỗi được chia sẻ và bộ tổng hợp giao dịch tích hợp.
MUX Protocol là gì?
MUX Protocol (MCB) là một nền tảng giao dịch hợp đồng vĩnh viễn phi tập trung, cung cấp khả năng giao dịch đòn bẩy lên đến hơn 100 lần với tính thanh khoản sâu và chi phí giao dịch được tối ưu hóa. Nó hoạt động dựa trên 3 cơ chế chính: Universal Liquidity, Multi-Asset Pool và Dark Oracle.
MUX Protocol có 2 thành phần chính:
- MUX Leveraged Trading Protocol: Giao thức giao dịch đòn bẩy phi tập trung cung cấp giao dịch không tác động đến giá, đòn bẩy lên đến hơn 100 lần.
- MUX Leveraged Trading Aggregator: Giao thức phụ của MUX Protocol với tính năng tự động chọn tuyến thanh khoản phù hợp nhất giúp giảm thiểu chi phí tổng hợp cho nhà giao dịch đồng thời đáp ứng nhu cầu mở vị thế.
Ngoài ra còn các sản phẩm khác bao gồm:
- Provide Liquidity (Cung cấp thanh khoản)
- Locked-Staking (Stake cố định)
- Redeem
- Referral Program (Chương trình giới thiệu)
MUX Protocol được xây dựng và phát triển trên hệ sinh thái của Arbitrum. Nó cung cấp cho người dùng khả năng thực hiện giao dịch đòn bẩy phi tập trung trên nhiều chuỗi khác nhau như Ethereum, Arbitrum, v.v.
MUX Protocol là gì?
Giao dịch trên MUX Protocol diễn ra như thế nào?
MUX Protocol hoạt động dựa trên cơ chế giao dịch ba bên bao gồm:
- Nhà cung cấp thanh khoản (LP),
- Trader Long,
- Trader Short.
LP là thuật ngữ crypto đóng vai trò là đối tác tổng hợp, cung cấp thanh khoản cho pool MUXLP. Khi trader mở hoặc đóng vị trí, đối tác của họ chính là pool thanh khoản này.
Tổng quan thanh khoản của MUXLP
Pool MUXLP bao gồm stablecoin và tài sản blue-chip, mỗi loại có tỷ trọng mục tiêu trong pool. Khi tỷ trọng thay đổi, giao thức sẽ tự động cân bằng bằng cách điều chỉnh phí giao dịch. MUX sử dụng “Dark Oracle” để tổng hợp thông tin giá từ nhiều sàn giao dịch, bao gồm Binance, đảm bảo tính chính xác và giảm thiểu trượt giá.
MUX Protocol giải quyết bài toán thanh khoản ra sao?
Người dùng cung cấp thanh khoản cho MUXLP pool sẽ nhận được token MUXLP – chứng chỉ thanh khoản của họ. Token này có thể được stake để nhận phần thưởng MUX và chia sẻ doanh thu phí giao dịch. Thanh khoản của pool MUXLP đến từ hai nguồn: LP và POL (Protocol Owned Liquidity) – thanh khoản ban đầu được cung cấp bởi nhóm phát triển.
Bảng staking của MUXLP với APR lên đến 18.42%
Điểm độc đáo của MUX Protocol là khả năng chia sẻ thanh khoản đa chuỗi, cho phép tổng hợp thanh khoản từ các giao dịch phái sinh trên các chuỗi khác nhau, tăng cường chiều sâu giao dịch và hỗ trợ đòn bẩy cao. Chức năng này được thực hiện bởi “broker module”, một bot theo dõi tổng thanh khoản và phân bổ đến các lệnh giao dịch trên nhiều chuỗi.
Mô hình token của MUX Protocol có gì đặc biệt?
Hệ thống MUX Protocol bao gồm bốn loại token:
- $MCB: Token quản trị giao thức, có thể được khóa để nhận $veMUX. Đây là token chính của dự án có thể mua bán hoặc trading trên các sàn.
- $MUXLP: Chứng chỉ thanh khoản, có thể stake để nhận $MUX và chia sẻ doanh thu.
- $MUX: Token phần thưởng, không lưu hành tự do, có thể được khóa để nhận $veMUX hoặc chuyển đổi thành $MCB.
- $veMUX: Token quản trị, được tạo ra bằng cách khóa $MCB hoặc $MUX, mang lại quyền biểu quyết trong quản trị giao thức.
70% doanh thu phí giao dịch được phân phối cho người nắm giữ MUXLP, 30% còn lại được sử dụng để mua MUXLP, củng cố thanh khoản cho giao thức.
MCB Token là gì?
MCB Token Key Metric
- Token Name: Mux Protocol
- Ticker: MCB
- Blockchain: Ethereum
- Token Contract: 0x4e352cf164e64adcbad318c3a1e222e9eba4ce42
- Token Type: Utility
- Total Supply: 4,803,144 MCB
- Circulating Supply: 3,803,144 MCB
MCB được phân bổ theo tỷ lệ như sau:
- User Incentive: 50%
- Foundation: 25%
- Team: 22.8%
- Early Investor: 2.2%
MUX Protocol – Giao thức đầy tiềm năng với mức tăng trưởng ấn tượng
MUX Aggregator là một thành phần thiết yếu của bộ giao thức MUX. Đội ngũ phát triển của MUX luôn duy trì hoạt động và cung cấp các tính năng để đáp ứng nhu cầu của các nhà giao dịch.
Lộ trình Mux Protocol hướng đến trong tương lai như sau:
- Giao thức MUX V2: Kết hợp với GMX và cung cấp đòn bẩy gấp 100 lần cho các nhà giao dịch
- Giao thức MUX V3: Khởi chạy tính năng tổng hợp chuỗi chéo
- Giao thức MUX V4: Quản lý tích hợp các vị trí cơ bản
Kể từ khi ra mắt vào tháng 8/2022, MUX Protocol đã đạt được những con số ấn tượng:
- Tổng khối lượng giao dịch vượt $45,977,851,836
- Khối lượng giao dịch hàng ngày khoảng $24,816,080
- Thu nhập từ phí hàng ngày khoảng $16,966
- Hơn 45,205 người dùng và hơn 76 người dùng hàng ngày.
- Pool thanh khoản MUXLP trị giá khoảng $31,389,048
Thông tin chi tiết có thể tham khảo tại: https://dune.com/muxtrader/mux-stats
Với phí giao dịch cạnh tranh, thanh khoản dồi dào và mô hình token hiệu quả, MUX Protocol đã thu hút lượng lớn thanh khoản bên ngoài và cho thấy tiềm năng tăng trưởng to lớn trong tương lai.
Đội ngũ dự án và nhà đầu tư
Đội ngũ gồm:
- Liu Jie: Founder
- Jayden: Head of Business Development
Nhà đầu tư và các vòng gọi vốn
Trước khi đổi tên thành Mux Protocol, giao thức đã kêu gọi thành công 7 triệu USD tại vòng Venture Round.
Các nhà đầu tư thời điểm Venture Round gồm Multicoin Capital, Binance Smart Chain, NGC Ventures, DeFiance Capital, D1 Ventures, Delphi Digital, Alliance DAO, Alameda Research… cùng nhiều cá nhân khác như Robert Leshner (Robot Venture), Etienne (TRG Capital), Lei Mingda (DODO Founder).
Đội ngũ dự án và nhà đầu tư
Đối tác
Mux Protocol đã hợp tác với các doanh nghiệp đứng đầu thị trường như Delphi Digital, Mask, Okex…
Thách thức và cơ hội cho MUX Protocol
MUX Protocol vẫn còn là một cái tên khá mới mẻ so với các đối thủ như GMX. Nhóm phát triển cần đẩy mạnh hoạt động marketing và tiếp cận cộng đồng để thu hút người dùng mới.
Tuy nhiên, với sự gia tăng của các quy định siết chặt đối với sàn giao dịch tập trung, người dùng sẽ có xu hướng chuyển sang giao thức phi tập trung, tạo điều kiện thuận lợi cho sự phát triển của MUX Protocol.
Bên cạnh đó, với vai trò là bộ tổng hợp giao dịch, MUX Protocol sẽ được hưởng lợi từ sự phát triển chung của thị trường phái sinh phi tập trung.
Kết luận
MUX Protocol là một giao thức đầy tiềm năng với nhiều tính năng đột phá. Với sự tập trung vào trải nghiệm người dùng, cơ chế hiệu quả và tiềm năng tăng trưởng mạnh mẽ, MUX Protocol hứa hẹn sẽ trở thành một trong những giao thức phái sinh phi tập trung hàng đầu trong tương lai.
Hãy cùng tìm hiểu thêm về MUX Protocol là gì và tham gia vào hệ sinh thái đầy tiềm năng này!
Xem thêm:
